Cuando se negocia en Forex, el término liquidez se utiliza con frecuencia. A menudo se confunden el acceso a la liquidez y la función de un proveedor de liquidez y la de un agente de liquidez. Por muy básicos que suene, es importante aclarar los términos para que puedas familiarizarte más con las características de estos conceptos del mercado y los beneficios que pueden ofrecer.
¿Necesitas liquidez? Haga clic aquí
Según el diccionario Oxford, la primera definición de liquidez es «la disponibilidad de activos líquidos para un mercado o empresa», entendiéndose aquí los activos líquidos como «efectivo». Por lo tanto, se considera que el efectivo es tan valioso como un líquido, de ahí el término «liquidez». Pero, como sabes, en el Forex o LXCapital, la liquidez tiene un significado específico, y el nuestro es un líquido diferente.
La liquidez en Forex se utiliza para describir el nivel de actividad que tiene lugar en el mercado financiero. Esto es muy importante cuando se opera con diferentes divisas, ya que el número de operadores activos que compran y venden un par específico, por ejemplo, EUR/USD, y el volumen que se negocia es muy importante en un mercado impulsado por la especulación. Cuanto más frecuentemente se negocie algo, mayor será su liquidez. El líquido de Forex no es efectivo, sino actividad.
No siempre la alta liquidez o la actividad frecuente significan precios más altos. La actividad puede corresponder a una caída del precio. Una mayor liquidez significa cambios más rápidos y una mayor volatilidad, lo que reduce los diferenciales y el costo de operar. Como las monedas fiduciarias están conectadas a los gobiernos, la información relacionada con el país o el gobierno de donde proviene una moneda en particular puede aumentar o disminuir la liquidez del mercado
Si más personas operan con el par de divisas EUR/USD y en volúmenes más altos que el YEN/USD, significa que el primero tiene más liquidez que el segundo. La razón por la que el mercado de divisas es tan líquido es el hecho de que no cierra y está abierto las 24 horas del día durante los días laborables. También es un mercado grande, con casi 6 billones de dólares de facturación cada día. Esto significa que, a pesar de que ciertos mercados pueden cerrar en todo el mundo y la liquidez fluctúa, por lo general hay volúmenes relativamente altos de operaciones de Forex todo el tiempo.
Un proveedor de divisas de liquidez es esencial cuando abres un bróker de Forex. Este broker o institución es quien envía y ejecuta las operaciones.
Esta función tiene un propósito de puerta giratoria en el mercado de venta y compra de una clase de activos en particular. Estar en cada extremo de una transacción de divisas hace que el proveedor de liquidez FX sea un «creador» de mercado. Es por eso que se le llama proveedor de liquidez: proporciona y produce la liquidez que requiere el mercado.
Un bróker de liquidez de Forex debe ser una institución o individuo por encima de toda sospecha para cumplir con los más altos estándares. Debe ser estable, confiable y debe tener una profundidad de recursos en una miríada de instrumentos. Una buena plataforma de trading ya ofrece soluciones de liquidez, pero eso no te exime de hacer los deberes. Como bróker, debe tomarse un tiempo para elegir un proveedor de liquidez, al igual que lo haría con un CRM de Forex y realizar un análisis detallado de los precios, la eficiencia económica, la eficacia de la infraestructura de negociación, la vigilancia de los sistemas informáticos, hasta los aspectos legales, incluida la diligencia debida.
Estas son algunas de las características que debe tener en cuenta a la hora de buscar un proveedor de divisas de liquidez. No se trata tanto de una lista de características, sino de un marco para poner en marcha la pelota, y puedes hacer las preguntas correctas a la hora de seleccionar un bróker de liquidez, proveedor de Forex.
Hoy en día es esencial para un bróker proveedor de liquidez tener liquidez multiactivos y un libro de órdenes profundo. La lista de herramientas de mercado debe incluir FX (Forex), bonos, acciones (acciones, DMA, acciones sintéticas), CFD de acciones con materias primas de apalancamiento (agricultura, derechos de emisión, energía, metales industriales), índices al contado, así como índices de futuros, lingotes (metales preciosos como oro, plata, platino, paladio) y ETF. Un proveedor de liquidez debe presentarle un libro de órdenes completo a través de la plataforma de negociación y mediante el protocolo FIX, donde puede tener acceso a los datos históricos de ticks de cada nivel del libro de órdenes.
Un proveedor de liquidez debe tener un estatus regulatorio y revelar bajo qué regulación está regulado. Los proveedores de divisas de liquidez no regulados son peligrosos para quienes depositan fondos. Cualquiera que insista en hacerlo lo hace bajo su propio riesgo. Además, se debe verificar la confiabilidad de la entidad reguladora. Se aconseja elegir una empresa que cotice en bolsa como proveedor de divisas de liquidez. Como corredor, debe poder verificar todos los informes, la estabilidad financiera y las condiciones del socio potencial
Un buen proveedor de liquidez FX debe ofrecer tiempo como prioridad de ejecución y total transparencia post-negociación. El sistema de ejecución debe ser detallado, especialmente durante la publicación de datos de mercado y eventos inesperados como SNB. Debería poder comprobar fácilmente la ejecución de la operación utilizando un software o una aplicación de trading automatizado que le permita crear estadísticas detalladas.
Asegúrese de que su proveedor de liquidez FX ofrezca spreads y comisiones competitivos, así como tarifas nocturnas. Comprueba que los instrumentos basados en futuros, como las materias primas y los índices, no estén cargados con swaps.
Un bróker proveedor de liquidez Forex debe proporcionar feeds estables y fiables sin picos ni huecos en los gráficos. Esta información debe actuar como un espejo que represente con precisión los precios de los diferentes mercados interbancarios de divisas. No pueden desviarse ni un centímetro de lo que son las valoraciones en las diferentes bolsas de valores. Deberías tener la posibilidad de comparar esos precios de una manera adecuada. El acceso a los datos históricos del mercado y a los datos brutos es una parte esencial del servicio, junto con un libro de órdenes completo presentado a través del protocolo FIX o el terminal de negociación ofrecido por el proveedor de liquidez del corredor Forex.
Cualquier proveedor de liquidez FX que cotice de instrumentos basados en la oferta de ciertos intercambios debe firmar un acuerdo de licencia de redistribución de datos de mercado. Algunos de los mejores proveedores de liquidez tienen paquetes completos de datos de mercado listos para ser implementados por sus socios.
