По мере развития процесса глобальной экономической интеграции торговые, инвестиционные и финансовые операции между странами становятся всё более активными; поскольку эти операции носят транснациональный характер, они также способствуют укреплению взаимосвязанности международного валютного рынка.
На данный момент основные мировые валютные рынки в основном расположены в четырёх крупных регионах: Азии, Северной Америке, Европе и Океании. Основные валютные рынки Азии находятся в трёх городах или странах: Токио (Япония), Сингапуре и Гонконге (Китай); основной валютный рынок Северной Америки — в Нью-Йорке (США); основные валютные рынки Европы — в двух городах: Лондоне (Великобритания) и Франкфурте (Германия);а главный валютный рынок Океании — в Сиднее (Австралия). Как с точки зрения географического распределения по континентам, так и с точки зрения распределения по городам, можно заметить, что все вышеперечисленные основные валютные рынки расположены в крупных международных мегаполисах, характеризующихся интенсивной торговлей на валютном рынке и высоким уровнем экономического развития.
Среди них лондонский валютный рынок (Великобритания), нью-йоркский валютный рынок (США) и токийский валютный рынок (Япония) считаются тремя важнейшими валютными рынками мира. Ниже мы рассмотрим эти три крупнейших валютных рынка, отдельно остановившись на периоде их становления, рыночной позиции, торговых часах, торговых инструментах, сфере деятельности, особенностях функционирования и особенностях регулирования.
Валютный рынок Лондона (Великобритания)
Первый в мире валютный рынок, зародыши которого сформировались ещё до Первой мировой войны, начал стремительно развиваться после того, как в 1979 году правительство Великобритании полностью отменило валютный контроль, и впоследствии стал крупнейшим по объёму торгов валютным рынком в мире.Время работы лондонского валютного рынка: с 17:30 по пекинскому времени до 0:30 следующего дня (зимнее время),с 16:30 до 23:30 по пекинскому времени (летнее время). Это оказывает значительное влияние на дневную сессию в Китае, а ведущие мировые финансовые учреждения и консорциумы, как правило, осуществляют крупные сделки после открытия лондонского валютного рынка. Таким образом, ежедневные колебания на валютном рынке обусловлены именно открытием лондонского рынка, что свидетельствует о его важном положении на мировом рынке.
На лондонском валютном рынке торгуется более 80 видов валют, причем наибольший объем торгов приходится на пару «фунт стерлингов — доллар США».Сфера деятельности данного валютного рынка включает спотовые сделки (то есть сделки, расчет по которым производится в течение 2 рабочих дней после заключения, при этом сделки между валютными банками и клиентами рассчитываются в тот же день) или фьючерсные сделки со сроком до 1 года (могут составлять 1 месяц, 3 месяца, полгода или 1 год, обычно — 1 месяц).
Наиболее заметным отличием лондонского валютного рынка от валютных рынков других регионов континентальной Европы являются особенности его функционирования: торговля на нём осуществляется посредством средств мгновенной дистанционной связи, таких как телефон, телетайп и телеграф, что делает его типичным «виртуальным» валютным рынком; котировки устанавливаются по методу косвенного котирования (то есть национальная валюта выступает в качестве базовой, а иностранная — в качестве котируемой).Брокеры, подпадающие под регулирование FCA (Управления по финансовому регулированию и надзору Великобритании), пользуются большой популярностью среди инвесторов на валютном рынке, поскольку такие брокеры обязаны каждый рабочий день размещать средства, причитающиеся клиентам, в банках, лицензированных регулирующим органом, что обеспечивает инвесторам высокую степень защиты их средств.
Масштабируйте свой брокерский бизнес уже сегодня!
CRM и клиентский портал, торговая платформа, MT4 и MT5: всё создано для Вас.
МасштабироватьсяВалютный рынок Нью-Йорка, США
Возникший в период Второй мировой войны, этот рынок является самым активным валютным рынком, уступая по объёму торгов лишь Лондону. Нью-Йорк, являясь центром мировой экономики, превратил нью-йоркский валютный рынок в ключевой узел расчётов по валютам со всего мира; время его работы — с 21:00 по пекинскому времени до 4:00 следующего дня (зимнее время),с 20:00 до 3:00 следующего дня по пекинскому времени (в период действия летнего времени), что оказывает значительное влияние на вечернюю сессию в Китае.Поскольку в США отсутствует валютный контроль, на этом рынке не существует особых ограничений в отношении валютных пар; основную долю объёма торгов составляют такие валюты, как доллар США, евро, фунт стерлингов, швейцарский франк, французский франк, канадский доллар, японская иена и гонконгский доллар.
Подобно лондонскому валютному рынку, нью-йоркский валютный рынок также является виртуальным рынком, однако для проведения валютных операций на нём используются более современные средства, такие как сети связи и электронные компьютеры; будучи лидером в сфере информационных технологий,все процедуры валютных операций на этом рынке подключены к компьютерным системам для мониторинга, благодаря чему инвесторы или клиенты могут в режиме реального времени просматривать спотовые и форвардные курсы различных валют, а также своевременно поддерживать связь с валютными брокерами и банками, осуществляющими валютные операции; именно эта особенность и сформировала межбанковский валютный рынок Нью-Йорка.
Кроме того, поскольку в США не осуществляется регулирование валютных операций, нью-йоркский валютный рынок представляет собой полностью свободный рынок; для облегчения использования доллара США странами мира в торговых или финансовых операциях в отношении фунта стерлингов применяется метод прямого котирования(при этом сумма в фунтах стерлингов, выступающих в качестве базовой валюты, остается неизменной, а доллар США является валютой котировки), а в отношении валют других стран применяется метод косвенной котировки (при этом сумма в долларах США, выступающих в качестве базовой валюты, остается неизменной, а другие валюты являются валютами котировки).Трейдеры, торгующие долларом США на валютном рынке, могут осуществлять сделки исключительно с валютными брокерами, зарегистрированными в NFA (Национальной фьючерсной ассоциации США) и CFTC (Комиссии по торговле товарными фьючерсами США) в качестве фьючерсных комиссионеров.В настоящее время более 90 % мировых операций с долларом США осуществляются на межбанковском валютном рынке Нью-Йорка, благодаря чему этот рынок обладает уникальными и мощными функциями клиринга и расчетов в долларах США.
Валютный рынок Токио, Япония
Начиная с 1970-х годов он значительно развился: несмотря на то, что население Японии составляет всего около 126 миллионов человек, на долю страны приходится примерно 35 % мирового объема розничных операций, что делает его крупнейшим в мире розничным валютным рынком.Время работы токийского валютного рынка — с 08:00 до 14:30 по пекинскому времени (как в зимний, так и в летний период), что оказывает значительное влияние на утреннюю сессию в Китае.Токийский валютный рынок прошел путь от регионального рынка до глобального, поэтому ассортимент торгуемых валют на нём относительно ограничен: на долю сделок с парой «доллар США — иена», имеющих наибольший объём торгов, приходится более 90 %.
Способы торговли на токийском валютном рынке включают спотовые, форвардные и своп-сделки. Помимо межбанковских операций, осуществляемых через валютных брокеров или напрямую, другие японские компании или частные лица обязаны проводить сделки через уполномоченные валютные банки; поэтому этот валютный рынок использует фактический межбанковский курс в качестве базового курса и котирует по нему.Токийский валютный рынок использует сеть современного оборудования связи для проведения валютных операций и, таким образом, также относится к категории виртуальных рынков; как и валютные рынки подавляющего большинства стран мира, он использует метод прямого котирования (то есть иностранная валюта выступает в качестве базовой, а иена — в качестве котируемой).
Агентство по финансовому надзору Японии (FSA) осуществляет единое управление всеми финансовыми рынками страны. В Японии действует достаточно строгий режим регулирования валютного рынка, что сдерживает иностранных брокеров, предлагающих высокий уровень кредитного плеча; кроме того, средства клиентов как японских, так и зарубежных брокеров подлежат депонированию у третьей стороны.
Вышеупомянутые три крупнейших валютных рынка разделены пространством и временем; они являются независимыми друг от друга, но в то же время оказывают взаимное влияние. В частности, для Китая утренние, дневные и вечерние сессии подвержены значительному влиянию этих трех глобальных валютных рынков, поэтому инвесторам на валютном рынке необходимо следить за изменениями на этих рынках и учитывать связанные с ними риски.
Позвольте нам создать для Вас идеальную брокерскую компанию на рынке Форекс!
Создайте свой бизнес на рынке Форекс с помощью наших передовых технологий. LXSuite предоставляет всё необходимое для построения брокерского бизнеса с нуля. Выбрав наше надёжное и комплексное программное обеспечение, вы сможете сосредоточиться на достижении наилучших результатов.
Предложите своим клиентам самые популярные в мире торговые платформы для Форекс с помощью решений MT4/5 по модели «белый лейбл», используя либо свой собственный бренд, либо наш.
